Na sexta-feira, o EUR/USD caiu até o nível de retração de Fibonacci de 50,0%, em 1,0371, se recuperou e reverteu a favor do euro, consolidando-se acima do nível de Fibonacci de 38,2%, em 1,0408. Isso sugere que um maior crescimento em direção a 1,0435 e 1,0455 ainda é possível. Entretanto, é importante lembrar que os últimos três dias (de sexta-feira a domingo) foram marcados por notícias importantes, e espera-se que a próxima semana traga dados críticos quase diariamente. Como resultado, os movimentos do mercado podem ser voláteis e imprevisíveis.

A estrutura de ondas no gráfico horário mostra todos os sinais de um mercado volátil. A última onda ascendente completada rompeu a máxima anterior, mas a nova onda descendente também quebrou a mínima anterior. Isso confirma que o mercado está atravessando um movimento complexo de lateralização, que se torna ainda mais evidente no gráfico de 4 horas.

As notícias de sexta-feira foram significativas, mas, na manhã de segunda-feira, os investidores já haviam redirecionado sua atenção. No final da noite de sexta-feira, as tensões aumentaram entre os presidentes dos EUA e da Ucrânia, desencadeando uma série de consequências às quais o mercado reagiu durante a sessão asiática de segunda-feira.

As repercussões diplomáticas agravaram as relações entre Washington e Kiev, com os investidores reagindo positivamente aos relatos de que os EUA poderiam cortar a ajuda financeira à Ucrânia, sair da OTAN e retirar-se da ONU. Essas são algumas das decisões de maior impacto tomadas por Donald Trump nos últimos dias.

Além disso, no domingo, Trump anunciou a criação de uma reserva estatal de criptomoedas nos EUA, o que provocou um frenesi no mercado de criptomoedas. Dada a quantidade de notícias de última hora e a incerteza, os traders estão tendo dificuldades para acompanhar os desenvolvimentos que estão movimentando o mercado.

As principais questões permanecem: Como o mercado reagirá a uma possível retirada dos EUA do financiamento à Ucrânia? Isso poderia acelerar a resolução do conflito geopolítico?

Qual será o impacto disso sobre a economia dos EUA e as relações internacionais?

Além da política, a semana está repleta de relatórios econômicos cruciais, e cada divulgação pode desencadear fortes reações no mercado.

No gráfico de 4 horas, o EUR/USD testou novamente o limite superior de sua faixa horizontal, mas não conseguiu romper esse nível, resultando em uma reversão a favor do dólar americano. O par agora começou a cair em direção aos níveis de suporte de 1,0332 e 1,0225.

Atualmente, não há nenhuma divergência nova sendo formada em nenhum indicador técnico, o que sugere que a dinâmica de baixa pode continuar.

Relatório de Compromisso dos Traders (COT)

Durante o último período do relatório COT, os traders profissionais abriram 12.379 novas posições de compra e fecharam 13.616 posições de venda. Apesar disso, o grupo não comercial continua em viés de baixa, embora o sentimento esteja mudando gradualmente. Atualmente, os traders especulativos detêm 182.000 posições de compra e 208.000 posições de venda.

Nas últimas vinte semanas consecutivas, os grandes traders têm vendido euros, reforçando a tendência de baixa. Embora algumas semanas ocasionais mostrem predominância de alta, esses casos são mais exceções do que reversões da tendência.

A divergência de política monetária entre o BCE e o Fed continua a favorecer o dólar dos EUA, já que os diferenciais de taxas de juros continuam a se ampliar.

Embora a predominância de baixa esteja ligeiramente enfraquecida, é muito cedo para afirmar que a tendência de baixa está chegando ao fim. O número de contratos longos tem aumentado nas últimas quatro semanas consecutivas, mas a perspectiva mais ampla ainda favorece o dólar em relação ao euro.

Principais eventos econômicos da zona do euro e dos EUA:

• Zona do Euro - PMI Industrial Alemão (08:55 UTC)
• Zona do Euro - PMI Industrial (09:00 UTC)
• Zona do euro - Índice de preços ao consumidor (10:00 UTC)
• EUA - PMI Industrial (14:45 UTC)
• EUA - PMI Industrial ISM (15:00 UTC)

Em 3 de março, pelo menos dois relatórios importantes - a inflação da zona do euro e o PMI Industrial ISM dos EUA - influenciarão significativamente o sentimento do mercado ao longo do dia.

Previsão para o EUR/USD e recomendações de negociação

As posições de venda foram válidas após uma rejeição da zona de 1,0526-1,0533 no gráfico horário, tendo como alvo 1,0458. Esta meta, juntamente com os níveis próximos, já foi alcançada. Novas posições de venda podem se tornar viáveis se o par fechar abaixo de 1,0408 ou rejeitar os principais níveis de resistência acima. Posições de compra não são recomendadas no momento, já que o EUR/USD permanece em um mercado dentro de uma mesma faixa e recentemente rejeitou o limite superior da mesma.

Níveis de Fibonacci:

• Gráfico horário: 1.0213–1.0529
• Gráfico de 4 horas: 1.0603–1.1214